테슬라 레버리지상품 비교

테슬라 레버리지상품 (레버리지 ETF)​

 

테슬라(Tesla, TSLA)의 주가 변동에 따라 수익을 확대하려는 투자자들을 위해 다양한 레버리지 상품이 출시되어 있습니다. 이러한 상품들은 테슬라 주가의 일일 변동률을 2배 또는 3배로 추적하며, 상승 또는 하락에 베팅할 수 있는 구조를 가지고 있습니다. 주요 상품들을 소개하겠습니다.

 

1. Direxion Daily TSLA Bull 1.5X Shares (TSLL)

TSLL은 테슬라 주가의 일일 성과를 1.5배로 추적하는 레버리지 ETF입니다. 이는 테슬라 주가 상승 시 그보다 1.5배의 수익을 목표로 하지만, 반대로 하락 시에도 손실이 1.5배로 확대될 수 있습니다. 최근 테슬라 주가의 변동성으로 인해 TSLL의 주가도 큰 변동을 보였습니다. 예를 들어, 2025년 초부터 TSLL 주가는 약 50% 하락하였습니다. ​

 

2. Leverage Shares 3x Tesla ETP Securities (3TSL)

3TSL은 테슬라 주가의 일일 변동률을 3배로 추적하는 레버리지 상품입니다. 런던 증권거래소에 상장되어 있으며, 테슬라 주가 상승 시 3배의 수익을, 하락 시에는 3배의 손실을 경험하게 됩니다. 최근 테슬라 주가의 하락으로 인해 3TSL의 가치는 고점 대비 80% 이상 하락하였습니다.

 

3. GraniteShares 2x Long TSLA Daily ETF (TSL2)

TSL2는 테슬라 주가의 일일 성과를 2배로 추적하는 레버리지 ETF입니다. 미국 시장에 상장되어 있으며, 테슬라 주가 상승 시 2배의 수익을, 하락 시에는 2배의 손실을 목표로 합니다. 이러한 구조로 인해 단기 투자자들에게 인기가 있지만, 변동성이 높아 장기 투자에는 부적합할 수 있습니다.

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투자 시 유의사항

레버리지 상품은 기초 자산의 일일 변동률을 확대하여 추적하므로, 단기 투자자에게 적합합니다. 장기 보유 시에는 복리 효과와 변동성으로 인해 기대와 다른 결과를 초래할 수 있습니다. 또한, 최근 테슬라 주가의 하락으로 인해 이러한 레버리지 상품들의 가치도 큰 폭으로 하락하였으며, 특히 한국 투자자들의 보유 비중이 높아 손실이 집중된 사례가 있습니다. 투자 전에 상품의 구조와 위험성을 충분히 이해하고, 자신의 투자 성향과 목표에 부합하는지 신중히 고려하시기 바랍니다.​

 

 

레버리지 상품 (2배, 3배 ETF 등)

장점

1. 높은 수익률 기회
   기초자산 가격이 상승할 경우, 동일한 기간 동안 2배, 3배의 수익을 낼 수 있습니다. 단기적으로 방향성이 명확한 장에서는 수익 극대화에 유리합니다.
2. 소액으로 높은 노출 가능
   적은 투자금으로 큰 수익을 추구할 수 있기 때문에, 적극적인 투자자에게는 자본 효율성이 높습니다.
3. 단기 트레이딩에 최적화
   변동성이 높은 장세에서 데이 트레이딩, 스윙 트레이딩 용도로 많이 사용됩니다.

단점

1. 장기 투자 시 수익률 왜곡 (복리 효과)
   레버리지 상품은 일일 수익률을 기준으로 2배, 3배를 추적하기 때문에 장기 보유 시 복리 구조로 인해 기초자산과 전혀 다른 수익률을 낼 수 있습니다. 특히 변동성이 클수록 장기 수익률은 불리하게 작용할 가능성이 큽니다.
2. 높은 변동성 및 리스크
   하락장에서는 손실이 확대되며, 방향성이 틀릴 경우 빠르게 원금 손실이 발생할 수 있습니다.
3. 높은 보수와 거래비용
   일반 ETF보다 운용보수가 높고, 장기 보유 시 비용 부담이 커집니다.

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1배짜리 일반 ETF (인덱스, 종목 연계 ETF 등)

장점

1. 장기 투자에 적합
   장기간 투자해도 복리 왜곡 효과가 없고, 기초 자산의 성장률과 유사한 수익률을 기대할 수 있습니다.
2. 위험 관리가 용이
   투자 방향성이 틀려도 손실 폭이 제한적이며, 장기적으로 시장 우상향을 기대하는 투자자에게 적합합니다.
3. 운용 비용이 저렴
   대부분 패시브 ETF로, 운용보수가 저렴하고 거래비용 부담도 적습니다.
4. 분산 효과
   다양한 자산에 폭넓게 분산되어, 개별 종목 투자보다 리스크가 낮습니다.

단점

1. 수익률의 한계
   상승장에서 높은 수익률을 기대하기 어려움. 원하는 수익을 얻기 위해선 투자 금액을 더 크게 배팅해야 함.
2. 하락장에서 방어력 없음
   기초자산과 똑같이 하락하며, 별도의 방어 메커니즘은 없습니다.